近日，中國(guó)人民銀行決定，自2019年起，將普惠金融定向降準(zhǔn)小型和微型企業(yè)貸款考核標(biāo)準(zhǔn)由“單戶授信小于500萬(wàn)元”調(diào)整為“單戶授信小于1000萬(wàn)元”。

　　這一調(diào)整，最直接的受益方自然是小微企業(yè)，普惠金融定向降準(zhǔn)優(yōu)惠政策覆蓋面的擴(kuò)大，可以使金融機(jī)構(gòu)更好地滿足小微企業(yè)的貸款需求。通過(guò)調(diào)整，商業(yè)銀行等支持小微企業(yè)的“主力軍”也可以更精細(xì)地開(kāi)展小微金融服務(wù)。

　　事實(shí)上，在金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部，一直期盼著更精細(xì)的小微金融服務(wù)指引。過(guò)去，為了利用好普惠金融政策，許多銀行將單戶授信500萬(wàn)元以下的客戶從公司客戶中剝離，單獨(dú)成立小微金融事業(yè)部，而授信500萬(wàn)元至1000萬(wàn)元的客戶仍歸公司部管理。這種做法當(dāng)然有利于做精小微金融，但同時(shí)也增加了小微金融服務(wù)的人力成本與管理成本，增加了公司治理的難度。銀行從業(yè)人士反映，500萬(wàn)元以下小微客戶數(shù)量龐大，開(kāi)展業(yè)務(wù)的利潤(rùn)少、風(fēng)險(xiǎn)高，調(diào)查評(píng)估、授信審批的難度也比較大。小微金融事業(yè)部的工作人員往往直接從公司部抽調(diào)，對(duì)于難度高、情形復(fù)雜的小微金融服務(wù)來(lái)說(shuō)，人手與專(zhuān)業(yè)化程度不足，激勵(lì)也不夠。如此進(jìn)行部門(mén)劃分，不利于風(fēng)險(xiǎn)隔離，加上激勵(lì)考核制度不夠明晰，對(duì)創(chuàng)新小微企業(yè)信貸服務(wù)形成了阻礙。

　　因此，將“普惠”的標(biāo)準(zhǔn)從“小于500萬(wàn)元”調(diào)整為“小于1000萬(wàn)元”，不僅能擴(kuò)大服務(wù)范圍，還能引起金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部一系列良性反應(yīng)。首先，在更廣的范圍下，銀行可以擴(kuò)充小微金融事業(yè)部的人手，原本經(jīng)驗(yàn)豐富的公司業(yè)務(wù)客戶經(jīng)理可以投身小微金融服務(wù)，壯大小微金融事業(yè)部的實(shí)力，提升其專(zhuān)業(yè)水準(zhǔn)。普惠金融覆蓋面的擴(kuò)大，有利于推動(dòng)小微金融事業(yè)部與傳統(tǒng)公司業(yè)務(wù)的融合，壓降人力成本與管理成本，形成更加科學(xué)的公司治理模式。

　　其次，對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，過(guò)去單獨(dú)開(kāi)展授信500萬(wàn)元以下的小微金融業(yè)務(wù)，成本高、風(fēng)險(xiǎn)大，容易出現(xiàn)怕貸、懼貸現(xiàn)象。相對(duì)來(lái)說(shuō)，單戶授信500萬(wàn)元至1000萬(wàn)元的客戶風(fēng)險(xiǎn)較低、利潤(rùn)略高，如今將這部分客戶納入小微客戶范疇，有助于帶動(dòng)銀行服務(wù)500萬(wàn)元以下客戶的積極性，降低其成本，以擴(kuò)大規(guī)模并提高整體利潤(rùn)。同時(shí)，更大規(guī)模的客戶群體便是更大規(guī)模的樣本，銀行可以在更大的樣本上進(jìn)行試點(diǎn)，創(chuàng)新小微金融服務(wù)模式，因企施策，為不同行業(yè)、不同類(lèi)型的小微企業(yè)打造更加個(gè)性化的服務(wù)模式。此外，小微客戶范圍的擴(kuò)大，也有助于銀行管控風(fēng)險(xiǎn)，從而打消其懼貸心理。

　　當(dāng)前，在央行“定向灌溉”、銀保監(jiān)會(huì)監(jiān)管協(xié)同、金融機(jī)構(gòu)發(fā)力支持的多方努力下，小微金融服務(wù)的覆蓋面顯著擴(kuò)大，普惠金融活水也滋潤(rùn)了許多過(guò)去得不到關(guān)注的小微企業(yè)。在注重服務(wù)廣度的同時(shí)，小微金融服務(wù)的精度還有很大的提升空間。結(jié)合實(shí)際情況與商業(yè)銀行的呼聲，提升服務(wù)精度可以從以下兩點(diǎn)發(fā)力：

　　一方面，普惠金融的考核標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)是動(dòng)態(tài)靈活的。無(wú)論是500萬(wàn)元還是1000萬(wàn)元，界定“小微”的標(biāo)準(zhǔn)都不應(yīng)是一條生硬的“分界線”，而應(yīng)當(dāng)根據(jù)實(shí)際情況靈活調(diào)整。比如，一些科技創(chuàng)新型小微企業(yè)正處在轉(zhuǎn)型升級(jí)過(guò)程中，在高科技重型設(shè)備、研究開(kāi)發(fā)、人才引進(jìn)等方面投入很高。這類(lèi)企業(yè)擁有技術(shù)，前景較好，一旦轉(zhuǎn)型成功，有望在行業(yè)中占據(jù)有利地位。但現(xiàn)階段，它們的資金鏈壓力較大，需要量足價(jià)優(yōu)的信貸資金。針對(duì)這類(lèi)企業(yè)，即便其單戶授信高于1000萬(wàn)元，也應(yīng)酌情將其納入普惠范疇，使其享受到優(yōu)惠的資金待遇，全力支持其科技研發(fā)與轉(zhuǎn)型升級(jí)。

　　另一方面，一些鼓勵(lì)小微金融服務(wù)的監(jiān)管舉措應(yīng)出臺(tái)更具體的實(shí)施細(xì)則。比如，“無(wú)還本續(xù)貸”是很好的監(jiān)管舉措，有助于保證小微企業(yè)獲取資金的連續(xù)性，但銀行在操作時(shí)還需要監(jiān)管部門(mén)更具體的細(xì)則指引，這樣銀行可以更大膽地選擇一些信譽(yù)良好的客戶，進(jìn)行無(wú)還本續(xù)貸政策試點(diǎn)。再比如，“盡職免責(zé)”是很好的鼓勵(lì)措施，能激勵(lì)客戶經(jīng)理放開(kāi)手腳服務(wù)小微企業(yè)。但在實(shí)踐中，怎樣可以算作“盡職”?又能免去哪些責(zé)任?這些問(wèn)題還有待監(jiān)管部門(mén)以細(xì)則去規(guī)范與界定。在對(duì)企業(yè)資金流動(dòng)性的認(rèn)定上，現(xiàn)行的監(jiān)管條例還應(yīng)進(jìn)一步完善。當(dāng)下，各類(lèi)新業(yè)態(tài)企業(yè)不斷涌現(xiàn)出來(lái)，不同于傳統(tǒng)企業(yè)，一些輕資產(chǎn)新型企業(yè)的資金實(shí)力并不體現(xiàn)在沉淀資金上。但在現(xiàn)行制度下，銀行只能為這類(lèi)企業(yè)提供期限很短的貸款，這對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)造成了壓力。監(jiān)管制度可以設(shè)計(jì)得更靈活、更精細(xì)、更人性化，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)滿足不同企業(yè)的差異化需求。

　　總之，小微金融服務(wù)宜“廣”更宜“精”，疏通貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制，既需要更廣的覆蓋面，也需要更精細(xì)的小微金融服務(wù)。從這兩個(gè)維度發(fā)力，金融活水便能更好地澆灌小微企業(yè)。